Trong bối cảnh thị trường chứng khoán có nhiều biến động, việc lựa chọn cổ phiếu để đầu tư một cách thông minh là yếu tố then chốt để đạt được hiệu suất vượt trội so với thị trường chung. Theo đánh giá của VinaCapital, một số ngành được ưa chuộng trong năm 2025 bao gồm bất động sản, ngân hàng, hàng tiêu dùng, vật liệu và công nghệ thông tin.
Đối với ngành bất động sản, doanh số bán trước của các dự án nhà ở mới đã tăng khoảng 40% trong năm 2024, dự kiến sẽ thúc đẩy tăng trưởng lợi nhuận toàn ngành lên khoảng 20% trong năm 2025. Nhu cầu về nhà ở mới tại Việt Nam hiện đang vượt quá nguồn cung, đặc biệt là phân khúc nhà ở tầm trung có giá 1.500-2.000 USD/m2. Các cải cách pháp lý gần đây được kỳ vọng sẽ đẩy nhanh quá trình phê duyệt dự án, từ đó thúc đẩy tăng trưởng lợi nhuận của các nhà phát triển bất động sản trong những năm tới.
Ngoài ra, VinaCapital dự đoán tốc độ tăng trưởng lợi nhuận của các công ty niêm yết sẽ cải thiện từ 13% (năm 2024) lên 17% (năm 2025). Định giá của thị trường chứng khoán Việt Nam vẫn được xem là hấp dẫn, với tỷ lệ P/E dự phóng là 12 lần, thấp hơn 1 độ lệch chuẩn so với trung bình 10 năm của VN-Index. Mức định giá này cũng thấp hơn 20% so với các thị trường trong khu vực như Malaysia, Thái Lan, Indonesia và Philippines.