Ngân hàng
Tích cực

Ngân hàng hưởng lợi khi nới trần vốn ngắn hạn cho vay

Ngân hàng Nhà nước nâng tỷ lệ tối đa sử dụng vốn ngắn hạn cho vay trung dài hạn lên 40%, dự kiến mở rộng 1 triệu tỷ đồng tín dụng cho nền kinh tế.

Nguồn: vnexpress.net

Ngân hàng Nhà nước (NHNN) vừa ban hành Thông tư 25, có hiệu lực từ ngày 1/7, nâng tỷ lệ tối đa sử dụng vốn ngắn hạn để cho vay trung và dài hạn (SMLR) từ 30% lên 40% đối với các ngân hàng. Thay đổi này được kỳ vọng sẽ mở rộng khoảng 1 triệu tỷ đồng dư địa cho vay trung và dài hạn của hệ thống ngân hàng, hỗ trợ các ngành có chu kỳ hoàn vốn dài như bất động sản, năng lượng tái tạo, đầu tư công và hạ tầng công nghiệp.

Diễn biến chi tiết

Quy định SMLR trước đó đã được điều chỉnh giảm từ 40% xuống 30% và áp dụng từ đầu năm 2023 nhằm hạn chế rủi ro chênh lệch kỳ hạn giữa nguồn vốn huy động và cho vay. Tuy nhiên, Công ty Chứng khoán Vietcombank (VCBS) đánh giá việc nâng trần lên 40% không phải là sự “lùi bước” trong quản trị rủi ro mà là biện pháp nới lỏng có tính toán để hỗ trợ nền kinh tế. Điều này cũng nhằm tạo thời gian và không gian cho các ngân hàng tích lũy nguồn lực trước khi bước vào giai đoạn chuẩn hóa Basel III khắt khe hơn từ năm 2028.

Theo lộ trình, từ năm 2028, các ngân hàng sẽ buộc phải áp dụng tỷ lệ nguồn vốn ổn định ròng (NSFR) theo chuẩn Basel III, thay thế cho quy định SMLR hiện hành. NSFR phải đạt tối thiểu 90% từ năm 2028 và 100% từ năm 2030. VCBS ước tính, với quy định mới, tốc độ tăng trưởng tín dụng toàn ngành mỗi năm kỳ vọng đạt 17%.

Tác động & Nhận định

  • Tăng dư địa tín dụng: Việc nới trần giúp các ngân hàng có thêm khoảng 1 triệu tỷ đồng để đẩy mạnh cho vay trung và dài hạn, đặc biệt là nhóm ngân hàng có quy mô vừa và nhỏ.
  • Hỗ trợ nền kinh tế: Phần dư nợ tăng thêm này chủ yếu sẽ hỗ trợ các ngành có chu kỳ hoàn vốn dài như bất động sản, năng lượng tái tạo, đầu tư công và hạ tầng công nghiệp, góp phần thúc đẩy tăng trưởng kinh tế.
  • Chuyển đổi Basel III: Đây là một bước đệm quan trọng, giúp các ngân hàng có thêm thời gian chuẩn bị và tích lũy nguồn lực để đáp ứng các tiêu chuẩn khắt khe hơn của Basel III trong tương lai.

Việc điều chỉnh chính sách này cho thấy sự linh hoạt của NHNN trong việc cân bằng giữa quản lý rủi ro và hỗ trợ tăng trưởng kinh tế, đặc biệt trong bối cảnh nền kinh tế cần thêm nguồn lực tài chính để phục hồi và phát triển.

Góc nhìn bổ sung

Phân tích từ TitanLabs AI

Phần này là nhận định do AI tổng hợp, tách biệt với nội dung và nguồn tin ở trên.

Luận điểm chính

Quyết định nâng trần vốn ngắn hạn cho vay trung dài hạn của NHNN là một động thái tích cực, mang lại lợi ích kép. Một mặt, nó trực tiếp bơm thêm thanh khoản vào thị trường, kích thích tăng trưởng tín dụng cho các ngành kinh tế trọng điểm. Mặt khác, đây là bước đi chiến lược giúp các ngân hàng có thêm không gian và thời gian để củng cố năng lực tài chính trước khi chuyển sang áp dụng Basel III, một chuẩn mực quản lý rủi ro cao hơn. Điều này sẽ giúp cải thiện chất lượng tài sản và nâng cao sức khỏe hệ thống ngân hàng trong dài hạn.