Làn sóng phát hành chứng chỉ tiền gửi (CD) đang gia tăng mạnh mẽ tại các ngân hàng thương mại với mức lãi suất hấp dẫn, có nơi lên đến hơn 8%/năm. Mức sinh lời này vượt trội đáng kể so với biểu lãi suất tiền gửi tiết kiệm thông thường ở cùng kỳ hạn, thu hút dòng tiền lớn từ người dân.
Diễn biến cuộc đua huy động vốn dài hạn
Nhiều nhà băng đang đẩy mạnh kênh chứng chỉ tiền gửi nhằm củng cố nguồn vốn trung và dài hạn. Với mức lãi suất lên tới hơn 8%/năm, lãi suất của công cụ này thậm chí cao gấp gần 2 lần so với tiết kiệm truyền thống ở các kỳ hạn ngắn và trung bình.
Điểm khác biệt cốt lõi giữa chứng chỉ tiền gửi và gửi tiết kiệm bao gồm
- Tính thanh khoản: Khách hàng sở hữu chứng chỉ tiền gửi thường không được tất toán trước hạn linh hoạt như sổ tiết kiệm thông thường, hoặc nếu muốn rút vốn phải thực hiện chuyển nhượng, bán lại cho bên thứ ba.
- Lợi suất vượt trội: Để bù đắp cho tính kém linh hoạt, ngân hàng cam kết mức lãi suất cố định cao hơn rõ rệt.
- Kỳ hạn và mệnh giá: Chứng chỉ tiền gửi thường có mệnh giá tối thiểu cao hơn và kỳ hạn dài hơn (từ 12 đến 36 tháng trở lên).
Tác động & Nhận định
- Đối với người gửi tiền: Đây là kênh đầu tư an toàn mang lại dòng tiền ổn định cao hơn gửi tiết kiệm, rất phù hợp cho nguồn vốn nhàn rỗi dài hạn không có nhu cầu sử dụng đột xuất.
- Đối với hệ thống ngân hàng: Việc tăng phát hành chứng chỉ tiền gửi giúp các ngân hàng cơ cấu lại kỳ hạn nguồn vốn, đáp ứng tỷ lệ an toàn vốn ngắn hạn cho vay trung dài hạn theo quy định của Ngân hàng Nhà nước.